صرح السيد بوي تيان دونغ ، من شركة موسى باكتا، بأن الشركة، التي تأسست في سبتمبر 2019، تمتلك براءة اختراع لحلٍّ فعال في إنتاج الألياف من سيقان الموز، وهي بحاجة حاليًا إلى رأس مال لتوسيع عملياتها. تبلغ نسبة الفائدة على بعض القروض المصرفية الحالية للشركة حوالي 7.8% سنويًا. ومع ذلك، بالنسبة للمؤسسات الصغيرة والمتوسطة التي تحتاج إلى موارد لتوسيع نطاق مصادر المواد الخام والاستثمار في الإنتاج، فإن تكلفة رأس المال تُشكل ضغطًا كبيرًا على التدفق النقدي. خاصةً بالنسبة للشركات الزراعية، تتجاوز احتياجات رأس المال العمليات قصيرة الأجل لتشمل تطوير مناطق المواد الخام، والاستثمار في البنية التحتية، وبناء سلاسل إنتاج طويلة الأجل. لذلك، تأمل الشركة في استمرار تطبيق سياسة خفض أسعار الفائدة بفعالية، وأن يصبح الحصول على رأس المال أسهل.
يُعدّ خفض تكاليف رأس المال للشركات أحد المتطلبات التي وضعها بنك الدولة الفيتنامي للمؤسسات الائتمانية. ففي الوثيقة رقم 7125/NHNN-TD بتاريخ 7 أغسطس 2026، بشأن تنفيذ برنامج الائتمان للشركات المستثمرة في البنية التحتية والتكنولوجيا الرقمية والتكنولوجيا الاستراتيجية والشركات الصغيرة والمتوسطة، يُلزم بنك الدولة الفيتنامي البنوك التجارية بخفض تكاليف التشغيل، وتعزيز استخدام تكنولوجيا المعلومات، وتطبيق حلول أخرى لخفض أسعار الفائدة على القروض.
امتثالاً لتوجيهات بنك الدولة الفيتنامي، قامت العديد من البنوك بتسجيل وتطبيق برامج ائتمانية تفضيلية. وبحلول نهاية أغسطس 2026، شارك 12 بنكاً بإجمالي حجم قروض بلغ حوالي 408 تريليون دونغ فيتنامي. ومن هذا المبلغ، خصصت مجموعة من 4 بنوك تجارية مملوكة للدولة وحدها 220 تريليون دونغ فيتنامي، بما في ذلك بنك أغريبنك الذي سجل 70 تريليون دونغ فيتنامي، وبنك BIDV، وبنك فيتكومبنك، وبنك فيتينبنك، حيث ساهم كل منها بمبلغ 50 تريليون دونغ فيتنامي. ويُظهر حجم رأس المال الكبير وانخفاض أسعار الفائدة أن البنوك تُخصص بشكل استباقي المزيد من الموارد للشركات الصغيرة والمتوسطة والقطاعات التي لديها القدرة على دفع عجلة النمو.
بالإضافة إلى زيادة رأس المال التفضيلي، يتم أيضاً تصميم برامج الائتمان لتلبية احتياجات كل مجموعة أعمال بشكل أفضل، من خلال أساليب منح الائتمان المرنة، ورقمنة العمليات، وخفض تكاليف الخدمة.
قد يعجبك أيضاً
على سبيل المثال، يُنفّذ بنك TPBank برنامجًا ائتمانيًا بقيمة 8 تريليونات دونغ فيتنامي للشركات الصغيرة والمتوسطة، منها 5 تريليونات دونغ مخصصة لشركات الاستيراد والتصدير، وتغطي هذه القروض كلاً من الدونغ الفيتنامي والدولار الأمريكي، بشروط تفضيلية تصل إلى 9 أشهر. ومن هذا المبلغ، يُخصص تريليونا دونغ تحديدًا للشركات المملوكة للنساء، مع تخفيض إضافي في سعر الفائدة بنسبة 0.2% سنويًا. كما يُخصص البنك 3 تريليونات دونغ للمؤسسات متناهية الصغر والصغيرة، ويطبق أساليب منح الائتمان بناءً على التصنيف الائتماني أو الضمانات، ويتيح صرف القروض إلكترونيًا عبر منصة TPBank Biz بأسعار فائدة تفضيلية تبدأ من 1.9% سنويًا أو خيار سعر فائدة ثابت يبدأ من 9.9% سنويًا، وذلك حسب المنتج والشروط.
وفي معرض تعليقه على هذه الخطوات، قال السيد تو هواي نام، نائب الرئيس الدائم والأمين العام لجمعية فيناسيم، إنّ قيام البنوك في الوقت نفسه بتوفير حزم ائتمانية واسعة النطاق بأسعار فائدة تفضيلية يُعدّ مؤشراً إيجابياً وفي الوقت المناسب. ويُظهر هذا النهج الاستباقي للنظام المصرفي في تخصيص موارد إضافية، وخفض تكاليف رأس المال، ودعم الشركات في الحصول على الائتمان خلال الفترة التي تحتاج فيها إلى تسريع الإنتاج والنشاط التجاري في الأشهر الأخيرة من العام.
شاهد ايضاً
في الواقع، تُجري المؤسسات الائتمانية تعديلات مستمرة على أسعار الفائدة على القروض لدعم الشركات. وصرح ممثل عن الفرع الإقليمي الأول لبنك الدولة الفيتنامي بأن المؤسسات الائتمانية في المنطقة خفضت أسعار الفائدة بشكل ملحوظ، لا سيما للشركات الصغيرة والمتوسطة والقطاعات ذات الأولوية. ويبلغ متوسط سعر الفائدة على القروض الجديدة والقائمة ذات الأرصدة المستحقة في البنوك التجارية المملوكة للدولة والمساهمات العامة حاليًا ما بين 8.3% و10.5% سنويًا. أما بالنسبة للقطاعات ذات الأولوية، فيبلغ متوسط سعر الفائدة على القروض قصيرة الأجل بالدونغ الفيتنامي حوالي 4% سنويًا، وفقًا لما حدده بنك الدولة الفيتنامي. وبحلول 30 أغسطس/آب 2026، من المتوقع أن يصل إجمالي القروض القائمة للمؤسسات الائتمانية في المنطقة الأولى إلى 6,529,068 مليار دونغ فيتنامي، بزيادة قدرها 13.05% مقارنة بنهاية عام 2025.
قد يعجبك أيضاً
مع ذلك، بالنسبة للشركات الصغيرة والمتوسطة، لا يُسهم خفض أسعار الفائدة إلا جزئيًا في حل مشكلة رأس المال. ووفقًا للسيد تو هواي نام، تختلف الاحتياجات الائتمانية للشركات اختلافًا كبيرًا، لذا يجب تصميم المنتجات الائتمانية لتناسب كل فئة. تهتم شركات التصنيع أكثر بأسعار الفائدة وشروطها، بينما تُعطي الشركات التجارية الأولوية للسرعة والمرونة في صرف القروض. ما تحتاجه الشركات هو منتجات تُطابق احتياجاتها الفعلية بدقة؛ إجراءات وشروط قروض مُعلنة وشفافة تُمكّنها من تحديد مدى إمكانية حصولها عليها بشكل استباقي. كما يجب أن يكون وقت معالجة الطلبات واضحًا، وأن تُلبّى الالتزامات.
عندما تقترن تخفيضات أسعار الفائدة بمنتجات ائتمانية مناسبة، وعمليات شفافة، وسهولة الوصول، يمكن أن يصبح رأس المال التفضيلي أكثر فعالية، مما يخلق موارد إضافية للشركات لتوسيع الإنتاج وتسريع النمو في الأشهر الأخيرة من العام.
المصدر:
